Что такое инвестиционный портфель и как его грамотно сформировать

Немало людей имеют отношение к инвестированию. Казалось бы, эта отрасль – для опытных и имеющих высшее экономическое образование субъектов.

Тем не менее, к категории инвесторов относятся даже пенсионеры, вложившие свои сбережения в банковские вклады.

Но называться инвестором и быть действительно эффективным инвестором – разные понятия.

И для того, чтобы эффективно управлять инвестиционными инструментами, необходимо иметь уравновешенный по степени риска и величине доходности инвестиционный портфель.

Что такое инвестиционный портфель

Это не буквальный предмет для складирования в него различных договоров, векселей и активов. Хотя в отношении активов доля правды есть.

chto-takoe-investicionnyj-portfel-i-kak-ego-gramotno-sformirovat-1

Объем инвестиционного портфеля определяется набором его активов

Инвестиционным портфелем принято называть комплекс инвестиционных инструментов. Причем не всегда это должны быть фондовые активы – акции, облигации или паи инвестиционных фондов.

В структуре инвестиционного портфеля могут располагаться те же банковские депозиты, активы негосударственных пенсионных фондов, а также средства, задействованные в валютной торговле, вложенные в недвижимость и много других инструментов.

На заметку. Инвестиционными инструментами могут называться все средства, представляющие возможность получать прибыль. Это могут быть деньги, акции, драгоценные металлы, недвижимость и так далее.

С учетом методов диверсификации, инвестиционный портфель может обладать фрактальными признаками. То есть, в структуре одного портфеля могут находиться еще несколько.

Например, очень часто инвестиционный портфель крупного содержания может включать:

  • Инвестиционный портфель ценных бумаг;
  • Портфель инвестиций в драгоценные металлы;
  • Комплект активов валютного рынка;
  • Инвестиционный портфель банковских вкладов;
  • Портфель инвестора в недвижимость;

А также туда могут включаться и инвестиционные портфели меньшего значения с конкретным содержанием инвестиционных инструментов одной категории. Количество инвестиционных портфелей может быть ограничено только желанием и состоянием самого инвестора.

Признаки разных категорий инвестиционных портфелей

Разное содержание инвестиционного портфеля призвано, в первую очередь, обеспечить два направления интересов:

  1. Минимизировать вероятность рисков и их последствия;
  2. Увеличить степень доходности инвестиций.
chto-takoe-investicionnyj-portfel-i-kak-ego-gramotno-sformirovat-4

Минимизация рисков всегда в тренде

Поскольку эти цели неразрывно связаны между собой, то и содержимое инвестиционного портфеля должно тоже соответствовать этим критериям. А потому в структуре инвестиционных инструментов должны быть и высокодоходные активы и стабильные средства получения небольшой прибыли.

Однако каждый инвестор придерживается собственных приоритетов в инвестировании и, исходя из них, формирует портфель по одной из следующих трех моделей:

  1. Агрессивное инвестирование
  2. Умеренное инвестирование
  3. Консервативное инвестирование

Обозначить конкретное содержание инвестиционных портфелей в каждой категории несложно, зная величину рисков в каждом направлении инвестирования.

Например, в портфеле инвестора с агрессивной моделью могут находиться акции, впервые размещенные на фондовой бирже, венчурные инвестиции, а также валютные операции на рынке форекс.

Умеренный портфель может быть структурирован голубыми фишками, находящимися всегда в тренде, теми же операциями на форекс, но уже проводимых посредством памм-индексов, а также вложениями в недвижимость коммерческого и жилого фонда.

chto-takoe-investicionnyj-portfel-i-kak-ego-gramotno-sformirovat-3

Консервативных подход также имеет право на жизнь

А вот консервативная модель инвестиционного портфеля может показаться мало привлекательной представителям первых двух категорий, так как основной целью консервативных инвестиционных портфелей ставится не достижение высокой прибыли, а стабильность сбережений и надежность их размещения.

В состав таких портфелей чаще всего включаются долгосрочные банковские депозиты, облигации государственного займа, а также инвестиции в драгметаллы и антиквариат.

Заключение

Итогом этих рассуждений и фактов должно стать решение формировать инвестиционный портфель рационально, с выбором приоритетов и возможностей.

chto-takoe-investicionnyj-portfel-i-kak-ego-gramotno-sformirovat-2

Рациональное инвестирование — залог успешного бизнеса

Вряд ли сможет инвестор, обладающий скромным объемом средств, укомплектовать консервативный портфель, особенностью которого есть большой запас средств.

А если к тому же это инвестиции в долгосрочной перспективе – то и подавно будет невозможно создать такой инвестиционный портфель.

В то же время, стараясь собрать достаточный капитал для дальнейших инвестиционных действий в более спокойных условиях, некоторые начинают с создания агрессивного инвестиционного портфеля с большой величиной доходности. Тем более что средства для этого не нужно слишком много.

Но в любом случае требуется рационально распределять количество рисков и степень их влияния на инвестиции, пропорционально сочетая их с показателями доходности инвестиционного портфеля в целом.

Leave A Comment